振興裝備制造業(yè)抓住鋼鐵、汽車、石化等九大產(chǎn)業(yè)重點項目，實施裝備自主化；提升包括大型鑄鍛件、基礎部件等四大配套產(chǎn)品制造水平等。

此次出臺的裝備制造業(yè)振興規(guī)劃細則，不僅為我國裝備制造業(yè)后兩年的發(fā)展指明了大方向，同時為一些細分行業(yè)的龍頭公司帶來做大做強的機遇。《裝備制造業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃》作為裝備制造業(yè)綜合性應對金融危機的行動方案，該規(guī)劃的規(guī)劃期為2009－2011年。

    規(guī)劃指出，國家裝備制造業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃的主要任務集中在：依托高效清潔發(fā)電、特高壓輸變電等十大領域重點工程，振興裝備制造業(yè)；抓住鋼鐵、汽車、石化等九大產(chǎn)業(yè)重點項目，實施裝備自主化；提升包括大型鑄鍛件、基礎部件等四大配套產(chǎn)品制造水平等。

    為了實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)目標和任務，規(guī)劃還特別擬定了十項政策措施，包括：發(fā)揮增值稅轉(zhuǎn)型政策的作用，加強投資項目的設備采購管理，鼓勵使用國產(chǎn)首臺（套）裝備，加大技術進步和技術改造投資力度，支持裝備產(chǎn)品出口，調(diào)整稅收優(yōu)惠政策，推進企業(yè)兼并重組，落實節(jié)能產(chǎn)品補貼和農(nóng)機具購置補貼政策，建立產(chǎn)業(yè)信息披露制度，支持產(chǎn)品檢驗檢測和認證機構建設。   

    “細則”將強化相關公司股價表現(xiàn)

    相比“一刀切”的綱領性規(guī)劃，此次細則結合4萬億元振興計劃、國家重點投資領域以及自主創(chuàng)新等多重要素，形成了自上而下、成為覆蓋所有細分子行業(yè)的完整體系，此次細則的出臺很可能成為相關上市公司股價表現(xiàn)的催化劑。

    其中，涵蓋多重政策利好的細分子行業(yè)值得密切留意，主要有涉及新能源和節(jié)能環(huán)保領域的高效清潔發(fā)電設備、國家2萬億元鐵路建設規(guī)劃的鐵路設備行業(yè)、自主創(chuàng)新政策優(yōu)惠的高檔機床以及核心零部件、石化和裝備制造業(yè)雙重振興規(guī)劃的石油、煤炭機械行業(yè)、受下游行業(yè)景氣復蘇拉動和國產(chǎn)化率提升較大的汽車零部件等。同時，鼓勵優(yōu)勢企業(yè)做大做強也是規(guī)劃中重要的一環(huán)，因而上述子行業(yè)中的龍頭公司有望享受更高的估值溢價。

    風電設備公司發(fā)展空間廣闊

    風電設備類上市公司發(fā)展空間廣闊。細則十大重點領域第一條就提及高效清潔發(fā)電，重點是以東北、西北、華北北部和沿海地區(qū)大型風電場工程為依托，推進風電設備自主化，重點實現(xiàn)變頻控制系統(tǒng)、風電軸承、碳纖維葉片等產(chǎn)品的國內(nèi)制造。結合先前新能源規(guī)劃對風電的重點支持，具有規(guī)模優(yōu)勢和實力央企背景的整機制造商和具有一定市場份額的風機配件上市公司在行業(yè)中的優(yōu)勢地位將近一步得以鞏固，如同時具備風電、核電、水電和火電整機生產(chǎn)能力的東方電氣，在風電領域具有一定核心優(yōu)勢的金風科技、湘電股份等。

    鐵路設備公司長期受益

    鐵路設備上市公司有望長期受益。今后4年間鐵路總投資額在2.7萬億元左右，年均投資6700億元，比2008年的投資規(guī)模（3400億元）高出近一倍。這樣，相關的鐵路配套設備上市公司今后10年業(yè)績增長空間較為明確。此次細則提及實現(xiàn)高速動車組、大功率交流傳動電力/內(nèi)燃機車、重載貨車、大型養(yǎng)護機械等裝備的國內(nèi)制造，相關行業(yè)的龍頭上市公司值得中期關注，如在鐵路機床市場占有率達到80%的青海華鼎、在高速鐵路配件市場占據(jù)領先地位的時代新材和生產(chǎn)鐵路貨運車輛的北方創(chuàng)業(yè)等。