在中國(guó)，由于對(duì)融資租賃宣傳不夠，人們對(duì)其認(rèn)識(shí)比較模糊，因此在制定政策、法律裁決和稅收政策上，往往將傳統(tǒng)租賃的租借服務(wù)和金融性租賃的融資服務(wù)混淆起來(lái)。

朝陽(yáng)產(chǎn)業(yè)及國(guó)內(nèi)發(fā)展

融資租賃是指通過快捷、特定程序把金融和貿(mào)易緊密結(jié)合起來(lái)的一種通過融物達(dá)到資金融通的方式。目前，在西方國(guó)家，融資租賃已被列為“朝陽(yáng)產(chǎn)業(yè)”而受到高度重視。而我國(guó)融資租賃業(yè)尚處于初級(jí)階段，具有巨大的發(fā)展?jié)摿Α?br />
中國(guó)的融資租賃始于1981年。1981年4月，中國(guó)第一家租賃公司——中國(guó)租賃有限公司成立。中國(guó)的租賃業(yè)歷經(jīng)20世紀(jì)80年代的新興——90年代的萎縮——21世紀(jì)初的調(diào)整和失敗——直到2005年的再次興起。

2005年，商務(wù)部審批的中外合資融資租賃成為主力軍，2007年，銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)銀行入股金融租賃公司，這標(biāo)志著兩個(gè)不同機(jī)構(gòu)的融資租賃公司都在擴(kuò)大自己的隊(duì)伍，使得市場(chǎng)主體的結(jié)構(gòu)和行為方式趨于成熟。

融資租賃在中國(guó)已越來(lái)越多地呈現(xiàn)出專業(yè)市場(chǎng)細(xì)分化的特征，產(chǎn)生了許多運(yùn)作模式。為了擴(kuò)大租賃市場(chǎng)的份額，使租賃服務(wù)作為產(chǎn)品規(guī)模化生產(chǎn)的一部分，租賃服務(wù)不再是一些概念性的東西，而是針對(duì)某個(gè)行業(yè)具體化的服務(wù)產(chǎn)品，如飛機(jī)租賃、電信租賃、工程機(jī)械設(shè)備租賃等等。因?yàn)榻灰滓?guī)范化、通用化，使得租賃在經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的滲透率迅速發(fā)展，租賃公司之間的競(jìng)爭(zhēng)更加激烈。

金融危機(jī)下的市場(chǎng)環(huán)境

國(guó)家開發(fā)銀行副行長(zhǎng)高堅(jiān)在近日的一次相關(guān)會(huì)議上指出，目前我國(guó)中小企業(yè)面臨融資金額有限、融資渠道單一、直接融資量小數(shù)微、資金區(qū)域流向不均四方面的現(xiàn)狀。據(jù)資料顯示，我國(guó)中小企業(yè)貸款占金融機(jī)構(gòu)全部貸款余額的５０％左右，但由于數(shù)量眾多，平均每家中小企業(yè)獲得的貸款金額約是大型企業(yè)的1/180。而中小企業(yè)外部融資金額近９９％依賴于金融機(jī)構(gòu)貸款，絕大多數(shù)中小企業(yè)無(wú)法采用包括股權(quán)融資和債權(quán)在內(nèi)的直接融資，且獲得政府支持的資金也極其有限。

近幾個(gè)月來(lái)，世界經(jīng)濟(jì)金融危機(jī)日趨嚴(yán)峻，為抵御國(guó)際經(jīng)濟(jì)環(huán)境對(duì)我國(guó)的不利影響，必須采取靈活審慎的宏觀經(jīng)濟(jì)政策，以應(yīng)對(duì)復(fù)雜多變的形勢(shì)。國(guó)務(wù)院總理溫家寶11月5日主持召開國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議，會(huì)議確定了當(dāng)前進(jìn)一步擴(kuò)大內(nèi)需、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的10項(xiàng)措施。其中的第10項(xiàng)措施，關(guān)于加大金融對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的支持力度，合理擴(kuò)大信貸規(guī)模，加大對(duì)重點(diǎn)工程、“三農(nóng)”、中小企業(yè)和技術(shù)改造、兼并重組的信貸支持，有針對(duì)性地培育和鞏固消費(fèi)信貸增長(zhǎng)點(diǎn)，是金融領(lǐng)域發(fā)展的風(fēng)向標(biāo)。

對(duì)中小企業(yè)的扶持作用

一般中小企業(yè)自身資本少、信用度低，很難從銀行取得貸款。而融資租賃公司，由于在租賃期內(nèi)掌握出租物的所有權(quán)且有專業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)處置能力，對(duì)承租企業(yè)的資信要求不同于銀行，有發(fā)展、講誠(chéng)信的中小企業(yè)能夠通過信用審查。由于購(gòu)物價(jià)款由租賃公司全額支付，企業(yè)只需分期償還租金，因而，企業(yè)擁有很高的融資額。此外，融資租賃屬于表外融資，不體現(xiàn)在企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的負(fù)債項(xiàng)目中，不影響企業(yè)的資信狀況。這對(duì)需要多渠道融資的中小企業(yè)而言是非常有利的。因此，大多數(shù)中小企業(yè)，可以通過融資租賃進(jìn)行設(shè)備更新和技術(shù)改造。

制造廠商不僅可以數(shù)倍拓展客戶，提高企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，而且由租賃公司出面打點(diǎn)一切，滿足最終客戶諸如短期租賃、長(zhǎng)期租賃、以租代售、二手設(shè)備處置等各種需求，自己可以專心搞生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)。

風(fēng)險(xiǎn)控制是融資租賃的工作難點(diǎn)
與承租人合作，首先要解決的問題，是對(duì)承租人的有效制約，那么，該如何制約承租人呢？可采用法律、經(jīng)濟(jì)、技術(shù)、程序性制約，提高承租人違約的成本，或降低承租人違約的機(jī)會(huì)。如果承租人違反融資租賃合同，受損失最大的是承租人自己，承租人就會(huì)不愿意也不敢違約。

經(jīng)驗(yàn)表明，租金收取的頻率控制在13個(gè)月之間為最佳。一方面可以更早暴露出承租企業(yè)經(jīng)營(yíng)中的問題，防微杜漸，避免到了難以挽回的嚴(yán)重地步，才知悉真情；另一方面，可以減少企業(yè)對(duì)資金的不當(dāng)配置。

針對(duì)重卡的專業(yè)融資租賃

據(jù)了解，在汽車領(lǐng)域，以河南地區(qū)的融資租賃市場(chǎng)起步最早發(fā)展最快，早在2002至2003年就已初具雛形。目前全國(guó)范圍內(nèi)具有一定規(guī)模的融資租賃企業(yè)有上海同岳租賃有限公司、許昌萬(wàn)里集團(tuán)、鄭州亞飛、浙江長(zhǎng)行租賃有限公司等。而其中，專業(yè)做重卡融資并第一個(gè)獲得相關(guān)資質(zhì)認(rèn)證的的公司就是上海同岳租賃有限公司。以該公司為例，它所從事的重卡融資租賃業(yè)務(wù)，正是面向那些有購(gòu)車意向卻苦于資金短缺的客戶。在它的客戶群體中，有中小型物流企業(yè)、運(yùn)輸公司等，此外，80%以上的客戶是進(jìn)城務(wù)工的農(nóng)民。經(jīng)過近5年的業(yè)務(wù)實(shí)踐，已經(jīng)有近5000位客戶，通過融資租賃這種方式獲得資金支持，走上了各自的致富路。累計(jì)租賃金額突破12億元人民幣。公司采用跨區(qū)域性的網(wǎng)絡(luò)分布，核心租賃網(wǎng)絡(luò)以上海為中心，以濟(jì)南、西安、重慶、株洲、深圳、杭州、南昌、鄭州為支點(diǎn)，輻射全國(guó)18個(gè)省區(qū)。

同岳租賃專業(yè)化服務(wù)體現(xiàn)在通過提供保險(xiǎn)代理、車輛維修、GPS及車輛運(yùn)行信息等服務(wù)，提高客戶的營(yíng)運(yùn)水平，從而降低業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

另外，公司借鑒國(guó)際先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)和理念不斷完善技術(shù)保障，如自主研發(fā)了客戶信用評(píng)估模型和風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)評(píng)估模型，委托專業(yè)軟件公司開發(fā)了CRM(客戶管理)系統(tǒng)。無(wú)論是業(yè)務(wù)申報(bào)、審批，還是客戶合同的管理、租金扣繳都基本實(shí)現(xiàn)電子化處理。

作為深圳市安吉貨運(yùn)有限公司的董事長(zhǎng)，陳福友先生對(duì)與同岳租賃的合作有這樣的一番感受：“與同岳租賃的合作給我們帶來(lái)了很大的便利，這種‘先租后買’的方式相對(duì)比較靈活，為公司減輕了財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)。此外，融資租賃與申報(bào)銀行貸款相比，手續(xù)要簡(jiǎn)單得多，且花的時(shí)間也少，效率很高。”

深圳順雅貨物運(yùn)輸有限公司總經(jīng)理黎哲說(shuō)：“作為金融服務(wù)業(yè)的融資租賃，是典型的第三產(chǎn)業(yè)，其成功與否在很大程度上依賴人的因素。在與同岳租賃的合作中，我們體會(huì)最深的，不只是融資租賃這項(xiàng)新興產(chǎn)業(yè)帶來(lái)的甜頭，更多的是專業(yè)公司所體現(xiàn)出的精準(zhǔn)的業(yè)務(wù)水平和服務(wù)品質(zhì)。”

“也許，剛開始運(yùn)作這個(gè)項(xiàng)目的時(shí)候，您未曾想到這將是一個(gè)極富社會(huì)使命感的項(xiàng)目？” 上海同岳租賃有限公司總經(jīng)理葉磊說(shuō)，“當(dāng)初，我們只是想嘗試在汽車廠家和消費(fèi)者之間架起一座服務(wù)性的橋梁。但隨著融資租賃業(yè)務(wù)的展開，我們發(fā)現(xiàn)所服務(wù)的對(duì)象，多半是中小企業(yè)和進(jìn)城務(wù)工的農(nóng)民，因求資金無(wú)門，他們?cè)趧?chuàng)業(yè)路上舉步維艱。正是通過融資租賃這種模式，使得他們度過了各自的難關(guān)，走上了各自的發(fā)展壯大之路。”